Единственный способ убедиться, что это происходит, — это прибыльная торговля. Инвестиции, представленные на этом блоге являются высоко рискованными финансовыми инструментами. Никогда не вкладывайте заемные средства или деньги которые не можете позволить себе потерять.
Провести простейшие процедуры хеджирования и опустошить клиринговый счет несложно. Однако отличительной чертой хорошей брокерской модели управления рисками является ситуация, когда компания получает прибыль как от внутреннего исполнения, так и от клирингового счета. И подобное банкротство после отвязки франка от евро оказалось не единственным. Потому сегодня в чистом виде технология STP встречается редко, хотя некоторые брокеры продолжают делать на ней акцент.
Гибридная Модель
Квалифицированный риск-менеджер должен уметь отличать последовательную стратегию от регулярных азартных игр. Эмоциональный и импульсивный стили можно различить по частоте и объему сделок, и таких клиентов часто оставляют на внутреннее исполнение. Если наблюдается систематический торговый паттерн, особенно паттерн, который уже показал положительные результаты, рекомендуется хеджировать такие сделки. Давайте рассмотрим более подробно брокерские бизнес-модели (A-book, B-book и гибридную модель) и выделим их основные особенности и различия с точки зрения брокера. Оптимальным вариантом для любого современного брокера было бы прибегнуть к гибридной модели, сочетающей в себе черты A-book и B-book.
Или, возможно, вы опытный трейдер, желающий сменить брокера. В любом случае, понимание различных типов брокеров, доступных на рынке, имеет решающее значение. Два распространенных типа брокеров в индустрии https://www.xcritical.com/ru/blog/a-book-i-b-book-brokery-raznitsa-brokerskikh-biznes-modeley/ форекс — это брокеры типа A Book и B Book. В этом исчерпывающем руководстве мы углубимся в мир брокеров типа A Book и B Book, их роли в торговле на рынке форекс, а также плюсы и минусы каждого из них.
Альтернатива Форекс – торговля на валютном рынке фондовой биржи. На Московской бирже открыт двухуровневой доступ на валютный рынок для частных трейдеров. К тому же, конкуренция среди брокеров настолько высокая, что большинство из B Book брокеров просто перестали «помогать сливать» и дают трейдерам нормально торговать. Модель B-Book – это схема, по которой сам брокер выступает провайдером ликвидности для вашей сделки.
Независимо от того, выбираете ли вы брокера типа A Book или B Book, управление рисками должно быть приоритетом. Брокеры типа A Book могут предлагать такие функции, как гарантированные ордера стоп-лосс для ограничения потенциальных убытков. Целый ряд брокеров предоставляет сегодня инвестиционные сервисы.
Модели A-book И B-book
Всегда есть шанс, что у брокера возникнет ошибка, форс-мажор, или даже сам брокер что-то фальсифицирует. Риск возникновения подобных событий может немного снизить, разве что, хорошая регуляция. Если нет стакана 2-го уровня, с помощью которого можно оценить спрос/предложение и дальнейшее направление цены, то перед вами не ECN-брокер, а в лучшем случае STP, в худшем – DD (B-Book). ParadBlog является собственностью компании PARADTRADE MERIT PROFIT ACADEMY LTD. В блоге представлены информационные и обучающие статьи в сфере трейднига. Мы не можем гарантировать вам успех в трейдинге, но работаем для того, чтобы гарантировать вам лучшие условия и сервис на рынке.
Торговые операции клиентов хеджируются у контрагентов, что полностью исключает конфликт интересов между брокером и клиентами. Очевидно, что для профессиональных трейдеров альтернатив A-Book просто нет, поэтому здесь выбор очевиден. Для новичков может подойти и B-Book брокер, но только до тех пор, пока клиент теряет свой депозит. При этом надо учитывать тот факт, что одной из причин потери депозита могут быть худшие (чем у A-Book брокера) торговые условия. Вообще, все компании, работающие по схеме A-Book принято называть Праймами (Prime).
Брокеры A-book И B-book: Какие У Них Различия?
В технологии работы брокера чаще всего используются модели A-Book. Изучая брокерскую отрасль, сталкивались ли вы с моделью форекс A/B-book? Возможно, вы пытались решить, какие модели использовать для вашего брокерского бизнеса.
Подробнее с торговыми условиями по обоим типам счетов вы можете познакомиться здесь. DMA отличается от ECN тем, что ECN – это виртуальная платформа, на которой происходит агрегация, сортировка заявок всех участников рынка и их исполнение. DMA – это аналог STP, где трейдерские ордера распределяются между поставщиками ликвидности. ECN отличается от STP тем, что здесь трейдеры могут торговать друг с другом. В модели STP трейдер в стакане цен видит только заявки маркетмейкеров, в модели ECN он видит все существующие заявки с ценами и объемами.
Гибридные Брокеры
Многие доверяют A-book брокерам благодаря гарантии отсутствия конфликта интересов. Брокер получает прибыль, независимо от результата сделки трейдера, будь то выигрыш или проигрыш. С другой стороны, в сравнении с брокерами B-book, A-book брокеры предлагают менее выгодные условия и, соответственно, это будет отражаться на прибыли клиента. Эта модель является наиболее оптимальным вариантом как для брокеров, так и для трейдеров, но она же является и наиболее сложной для реализации. Самая сложная задача для брокера – правильно распределить трейдеров по категориям. Вся эта информация помогает брокеру определить, какую из двух моделей (A-Book vs B-Book) использовать для исполнения ордера на основе предоставленной информации.
- Кроме того, при полной зависимости от одного провайдера любые проблемы на его стороне, как финансовые, так и технические, распространятся и на брокерскую компанию.
- По мере роста индустрии Форекс на сцене появились новые формы организации дилинговых центров.
- Форекс это единственный рынок, где брокер может торговать против вас, прибегая к модели похожей на букмекерскую.
- К счастью, финансовый мир не делиться только на черное и белое.
- Мы рекомендуем вам обратиться за независимой финансовой консультацией и убедиться, что вы полностью понимаете риски, прежде чем торговать.
Поскольку брокеры типа A Book просто передают клиентские ордера на рынок, нет опасений, что брокер будет торговать против своих клиентов. Эта прозрачность может помочь укрепить доверие между брокером и трейдером, создавая более благоприятную торговую среду. Если брокер работает по схеме B-Book, это еще не означает, что он – «кухня» (хотя такая вероятность высока). Пример такой модели – сочетание центовых (B-Book) и ECN (A-Book) счетов. Конфликт интересов в такой модели отсутствует, так как брокер не выступает контрагентом по сделкам.
Брокер будет получать свои деньги независимо от того, зарабатывают ли трейдеры или проигрывают. В какой-то степени им даже выгодно, чтобы трейдер был прибыльным, т.к их длительное сотрудничество принесет больше денег брокеру. Когда брокер использует бизнес-модель A-Book, все ордера его клиентов передаются непосредственно поставщику ликвидности на рынке Форекс, который, в свою очередь, направляет их на межбанковский рынок. Сегодня мы постарались на простом и понятном языке объяснить, что такое A-book и B-book брокеры.
Рекомендуем начинающим трейдерам ознакомиться с нашим бесплатным курсом скальпинга. Также вы можете использовать наши бесплатные сигналы и анализировать торговую историю в Дневнике трейдера. Данная статья носит исключительно информационный характер и не содержит инвестиционных рекомендаций и советов по торговле.Статья подготовлена командой терминала для торговли криптовалютой CScalp.
B-book С Другой Стороны!
Спустя некоторое время стало очевидно, что на разнице валютных курсов можно заработать точно так же, как и при спекуляциях на фондовом рынке. Сначала подобные услуги предоставлялись только крупным клиентам, но в середине 80-х на американский рынок вышли розничные форекс-дилеры. Эта статья расскажет нам, чем отличаются модели брокеров A-book и B-book.
Не упустите уникальный торговый опыт, построенный на блокчейне Ethereum. Зарегистрируйтесь и получите бесплатный бонус при регистрации уже сегодня и присоединяйтесь к революции в торговле вместе с Morpher. Как эксперт в торговле на рынке форекс, я видел на практике, насколько важно найти правильного брокера, который соответствует вашему стилю торговли. Это может значительно повлиять на ваш торговый опыт и, в конечном итоге, на ваш успех на рынке форекс. Брокеры типа A Book предоставляют трейдерам прямой доступ к рынку. Когда вы размещаете сделку с брокером типа A Book, они передают ваш ордер поставщику ликвидности, который исполняет его по наилучшей доступной рыночной цене.
Некоторые брокеры придумали гибридную модель, чтобы преодолеть ограничения вышеописанных моделей A-Book и B-Book. Одной из самых популярных альтернатив среди крупных брокеров является использование стратегии хеджирования. При использовании гибридного подхода брокер обрабатывает мелкие сделки внутри своей платформы, но крупные сделки могут быть выведены к поставщику ликвидности и в конечном итоге на межбанк. Приходилось ли вам сталкиваться с моделями форекс A-book/B-book при изучении брокерской индустрии? Или, возможно, вы обсуждали, какую из этих моделей использовать для своей собственной брокерской фирмы.